产能

ChainCatcher 消息，德国太阳能设备制造商 SINGULUS TECHNOLOGIES 11 月 10 日宣布，与 SpaceX 签署合同，将提供一条异质结（HJT）太阳能电池全套生产线，首条生产线订单金额超过 6000 万欧元，计划于 2027 年上半年交付。双方战略合作还计划扩展至多条生产线，逐步支持超过 100GW 的太阳能电池生产设备规模。相关生产设施将用于 SpaceX 位于美国得克萨斯州巴斯特罗普的卫星制造项目，为其 Starmind 太空 AI 卫星提供高性能太阳能电池。马斯克随后转发 SpaceX 公告，并补充表示，SpaceX 已向德国 SINGULUS 订购年产能 100GW 的 HJT 太阳能制造设备，称这是为了让 Starmind 创造一颗「有感知能力的太阳」（a sentient sun），这一表述呼应了其利用太阳能卫星构建太空 AI 计算基础设施的长期构想。SINGULUS 还披露，SpaceX 自 2026 年 3 月建立战略合作以来，已于 3 月和 10 月向其提供资金支持，后者包括一笔有担保次级贷款。

ChainCatcher 消息，工商时报 11 月 10 日报道，供应链近期传出辉达有意减缓芯片订单。报道称，辉达执行长黄仁勋于美国时间 8 日致员工信中承认对妻子不忠并道歉，董事会已启动独立调查，厘清是否遭外国情报活动锁定。外媒披露，部分获准经手 H200 的企业疑似空壳公司，芯片可能经空壳公司及第三地转运流入中国大陆的疑虑受到关注。报道称，更严格的出口审查以及堆积在香港的 H200 处理器，使辉达砍单风险增加，台积电、日月光等上游供应链业者首当其冲。供应链透露，晶圆代工近期也传出辉达砍单杂音，并称这有利于其他芯片业者取得更多产能，包括 AMD 及云端服务商自研芯片。ASIC 业者表示，只要台积电开得出产能，终端客户都会全数承接。法人指出，若辉达释出产能，世芯、创意、联发科将有望取得更多产能支援。联发科预估，首款 AI 加速器在 2027 年目标约 160 亿美元，并已取得第二家客户。世芯也取得第二家美系大厂 ASIC 订单，同时预估明年与后年营收规模将逐步放大。AMD 资料中心业务需求持续超过现有供给。AMD 执行长苏姿丰于近期财报会议表示，大型云端服务商扩大 EPYC 部署，AI 加速器及机柜需求增强，Instinct MI455X 已大量出货，多家云端客户与算力买家启用首批 Helios。

ChainCatcher 消息，马斯克表示，特斯拉 Cybertruck 订单积压量目前远超产能。预计明年 6 月或 7 月将为扩大 Cybercab 生产线而拆除现有产线。

ChainCatcher 消息，马斯克表示，特斯拉计划从 2027 年年中开始逐步缩减得克萨斯州工厂的 Cybertruck 产量，以扩大 Cybercab 的生产。特斯拉于 2023 年在奥斯汀工厂开始生产 Cybertruck，但市场需求不佳。特斯拉已在奥斯汀工厂生产金色双座 Cybercab，作为转型计划的重要组成部分。

ChainCatcher 消息，据金十数据，光模块厂商中际旭创午间公告称，目前行业需求依然强劲，主要客户订单已基本覆盖 2027 年全年，部分重点客户已给出 2028 年明确需求指引。公司预计 800G、1.6T 订单需求仍将保持快速增长，NPO、XPO 等下一代光互连产品需求将于明年下半年逐步释放，可应用于 scale-out、scale-up 等场景。公司正在积极准备物料和产能，为 2027 年更好上量做好准备。

ChainCatcher 消息，韩国证券公司 Meritz Securities 指出，存储芯片厂商目前收到的 2027 至 2028 年订单远超产能，即使美国民主党在中期选举中取得优势，导致部分数据中心项目延期或调整，也不太可能从根本上改变存储芯片供应短缺的局面。Meritz 表示，今年存储芯片订单交付率（可供应产能与订单量之比）一直维持在 80% 至 85% 的较低水平，推动存储芯片售价大幅上涨。预计 2027 年供需缺口将进一步扩大，订单交付率可能降至约 80%。OpenAI CEO Sam Altman 近期访问韩国期间，曾要求 SK hynix 和 Samsung Electronics 提供 2027 至 2030 年的 HBM 等定制化存储产品，需求规模甚至超过两家公司的可供应产能。社区用户 Teng Yan 补充称，三星在 10 月 29 日与 Meritz 的电话会议中表示，已有 10 家大型客户签署多年期存储供应协议，另有同等数量的客户正在洽谈。存储需求客户也已从云服务巨头和 AI 服务器厂商扩展至更多领域。因此，美国数据中心审批放缓仅会影响部分订单，难以改变整体供需紧张格局。

ChainCatcher 消息，沙特阿美首席执行官表示，油轮遇袭事件导致 15% 的有效产能丧失。

ChainCatcher 消息，Yorkville Ives 分析师指出，微软财报显示其云计算产能足以承接市场的巨大需求。微软 Azure 营收超过华尔街预期，成为股价表现的关键因素。财报前市场已看到 AI 驱动需求，但对产能释放速度存疑。微软承诺的未来支出规模为 6,770 亿美元，未来 12 个月内确认收入将增加。周四盘前，微软股价逆势上涨 2.7%。

ChainCatcher 消息，开发 Claude 的 AI 实验室 Anthropic 在 IPO 招股书中点名台积电，警告全球最先进芯片制造产能高度集中于台湾。招股书称，若台积电营运中断，可能严重冲击 AI 芯片供应，并影响 Anthropic 的业务、财务状况及营运成果。据 MoneyDJ 援引招股书，全球 AI 产业高度依赖台积电先进制程。英伟达、超微等供应商，以及自行设计芯片的亚马逊与 Google，均需由台积电将设计转化为实体芯片。所列风险包括地震、台风、电力与供水中断，以及两岸地缘政治紧张、军事冲突、封锁、关税与贸易限制。招股书还称，若台湾发生重大事件，先进芯片供应可能严重受阻；因替代晶圆厂建设及认证耗时，影响可能持续数年。台湾以外先进制程扩产仍处早期，短期难以有效降低集中风险。台积电因需求旺盛无法完全满足市场，导致 Anthropic 未能及时取得足量芯片。

ChainCatcher 消息，蓝思科技表示，东莞松山湖园区的 AI 服务器相关产能已完成扩充，液冷散热模组、高端精密机柜及高速光互联配套组件通过北美头部算力厂商验证并取得规模订单，正进入量产爬坡阶段。公司还通过收购布局光通信及精密金属加工能力，以满足 AI 服务器需求。

ChainCatcher 消息，英伟达预计在美国、中国台湾和新加坡产能扩建的支持下，2027 年半导体测试总产能将较 2026 年翻一番。

ChainCatcher 消息，英伟达表示，Amkor 计划到 2028 年底将先进封装产能提高逾 300%。

ChainCatcher 消息，英伟达表示计划在未来三年内将封装基板产能提高至目前的 2.5 倍。

ChainCatcher 消息，SpaceX 首席运营官表示，自年初以来，星链航空业务产能已提升至原来的 4 倍。

ChainCatcher 消息，据《朝鲜 Biz》10 月 20 日报道，三星电子代工事业部 4 纳米工艺因客户订单增加，产能已接近满负荷，公司同时扩大 5 纳米工艺的新客户争取。报道称，最先进的 2 纳米工艺与全球大型科技企业的合同仍在延迟，三星转而提高良率相对稳定的 4 纳米、5 纳米工艺稼动率，以改善收益。4 纳米被用于智能手机应用处理器、人工智能半导体和高性能计算芯片等。报道称，人工智能半导体市场扩大后，并非所有芯片都需要最先进工艺；4 纳米、5 纳米制造成本相对较低，同时仍可取得较高性能，可用于部分人工智能推理芯片和专用集成电路。2 纳米方面，三星正与全球大型科技企业讨论生产合同，但部分谈判晚于原先预期。最先进工艺除良率外，还需综合验证能效、设计资产和稳定量产能力，从签约到量产需要较长时间。三星把 2 纳米作为下一代代工业务的核心增长动力，计划沿用在 3 纳米首次导入的全环绕栅极晶体管结构，以改善能效和性能。

ChainCatcher 消息，市场研究机构 Counterpoint Research 与 TrendForce 于 18 日表示，中国 DRAM 厂商长鑫存储月晶圆产能预计将从目前约 32 万片扩大至 2027 年的 42 万片，一年多时间新增约 10 万片，增幅达 31.3%。行业预计，长鑫存储月 DRAM 晶圆产能到 2028 年底将达到 50 万至 60 万片。若按上限 60 万片计算，较当前水平增加 28 万片，增幅约 87.5%。

ChainCatcher 消息，英伟达 PC 高级副总裁杰夫·费舍尔在 RTX Spark 发布会上表示，RTX 5090 显卡并未停产，仍为核心产品并将持续供货。 他承认供应链产能受限，但英伟达正努力确保产品顺利上市。

ChainCatcher 消息，台积电 (TSM.N) 首席执行官表示，台积电已与马斯克旗下 Terafab 洽谈产能合作事宜。

ChainCatcher 消息，特斯拉 CEO 埃隆·马斯克 10 月 13 日在社交平台 X 上表示：一旦中国掌握某类产品的制造方法，其扩大生产规模的能力往往超过世界其他地区之和。他以锂电池和太阳能为例，称中国在这些领域已展现出这一特点。该言论是在回应一条关于内存厂商长鑫存储的讨论。发帖人 Melvin 认为，长鑫已是不可忽视的竞争对手，但新技术能否稳定实现大规模量产，仍取决于良率、成本和可靠性。他同时表示，内存需求仍在增长，产能增加并不意味着市场会立即供过于求。谈及内存，马斯克称，大约三年前内存仍属于利润率较低的大宗商品，LPDDR5 和 LPDDR6 按共同标准设计，中国似乎正在迅速解决相关技术问题。马斯克还指出，新一代高带宽内存架构更难攻克。另一类难题是在逻辑芯片下方放置一层 SRAM，并在上方将 RAM 进行三维堆叠，同时解决逻辑芯片的散热问题。凤凰网科技援引公开信息称，9 月 7 日，长鑫存储宣布 LPDDR6 已量产，并首次商用于小米 18 Fold，容量为 16 GB，符合 JEDEC 的 LPDDR6 标准。随后，长鑫宣布第五代 DRAM 工艺平台实现量产，并推出两款基于该平台的 LPDDR5X 产品，面向智能手机和便携式消费电子设备，单颗裸片容量较上一代同类产品提升 50%。

ChainCatcher 消息，由于美以对伊朗的战争扰乱了中东地区的产能扩张计划，欧佩克+ 推迟了石油产能评估工作。该评估旨在确定 2027 年石油产量配额，原计划于 2026 年 9 月底前完成，现预计将在 11 月中旬之前完成。